Comment les entreprises peuvent-elles gérer la nouvelle réglementation européenne sur les crypto-monnaies  ?

Pour protéger les consommateurs, les investisseurs et le marché lui-même, l’UE a pour la première fois proposé des lois pour les fournisseurs de services Bitcoin. Ces mesures favoriseront également une concurrence loyale et la stabilité financière. L’UE vise à assurer la conformité entre tous les États membres en mettant en place un cadre juridique. L’objectif de la nouvelle législation est également de mettre fin à l’anonymat de ces avoirs, qui ont été largement exploités par des personnes sanctionnées et des criminels pour dissimuler leur argent. Avec la capitalisation boursière des crypto-monnaies atteignant 1,7 billion de dollars en mars 2022, il est essentiel que les monnaies numériques soient bien réglementées. Les fortes baisses du marché depuis mars soulignent ce point. Ces baisses ont entraîné le licenciement de plus de 3 000 personnes travaillant dans la crypto-monnaie, dont 1 180 employés chez Coinbase ou 18 % de leurs effectifs.

Il existe des niveaux inutiles de danger et d’imprévisibilité, car l’industrie de la crypto-monnaie est désormais principalement incontrôlée. En conséquence, le marché pourrait adopter de meilleures procédures et développer un plus grand sentiment de confiance grâce aux nouvelles normes européennes proposées. De plus, tous les États membres de l’UE appliqueront la législation, ce qui constitue une amélioration significative par rapport au système existant de l’UE dans lequel certains pays ont une réglementation sur la crypto-monnaie et d’autres non.

Comment fonctionnera la réglementation ?

Avec toute nouvelle réglementation entrant en vigueur, il est impératif que les organisations aient un niveau de connaissances de base et une compréhension des exigences. Ces réglementations européennes proposées sont divisées en deux catégories  : les marchés des actifs cryptographiques (MiCA) et le règlement sur les transferts de fonds (TFR). Voici quelques considérations pour ces deux catégories  :

• Ils se concentrent sur la réglementation des actifs cryptographiques non sauvegardés et sont conçus pour prévenir les crashs cryptographiques, tels que le crash très médiatisé de TerraUSD qui a coûté au marché 200 milliards de dollars en une seule journée. Selon MiCA, les émetteurs de crypto-monnaie doivent maintenir une réserve de liquidités suffisante pour honorer les demandes de rachat, ce qui signifie que les fluctuations de valeur sont limitées. De plus, pour opérer dans un pays donné, les émetteurs doivent obtenir l’autorisation d’une autorité financière nationale. Dans toute l’UE, l’Autorité bancaire européenne créera et maintiendra un registre des utilisateurs non conformes. Cette liste réduira les activités criminelles via la crypto-monnaie et mettra également un terme aux récidives à travers les frontières de l’UE.

• Ils sont conçus pour lutter contre les risques d’anonymat grâce à une réglementation accrue de la connaissance de votre client (KYC) qui est mise en œuvre pour déterminer l’identité du client et permet aux institutions d’évaluer le profil de risque du client. L’objectif de TFR est la lutte contre le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme. Ce règlement est conforme à la « Règle sur les voyages » du Groupe d’action financière, qui exige que les prestataires de services financiers tracent les transferts transfrontaliers qui sont souvent utilisés par les criminels internationaux comme moyen d’envoyer de l’argent à l’international pour financer le terrorisme ou d’autres activités illégales. TFR exige également que les données personnelles de toutes les parties soient enregistrées, quelle que soit la taille du transfert. Si les données personnelles d’une partie sont demandées par les autorités, les plateformes de crypto-monnaie doivent fournir ces informations. Avant de libérer les avoirs, il est de la responsabilité de la plateforme de s’assurer que le bénéficiaire n’a pas fait l’objet de sanctions. Ces réglementations ne s’appliquent actuellement qu’aux crypto-monnaies stockées sur des plateformes plutôt que détenues par un individu.

Pourquoi la réglementation est-elle nécessaire ?

Les entreprises et les organisations de services financiers ont désormais un rôle à jouer pour s’assurer que les crypto-monnaies et les crypto-actifs sont gérés correctement et ne peuvent en aucun cas être utilisés pour soutenir la criminalité ou les comportements frauduleux. En effet, ces actifs ne sont pas émis par une banque ou une autorité centrale. Les entreprises manipulant des crypto-monnaies doivent mettre en place des systèmes pour enregistrer et surveiller toutes les parties impliquées dans les transactions afin de se conformer à ces nouvelles règles. Cela implique que les plates-formes de crypto-monnaie sont désormais en charge de la gestion et du stockage des données des consommateurs hautement réglementées. À plus long terme, cela permettra une adoption plus large de la crypto-monnaie et favorisera la confiance des consommateurs et la stabilité du marché. Cependant, afin d’être à l’avant-garde de cette réglementation, les entreprises doivent rechercher des solutions proactives pour protéger leur réputation et celle de leurs clients contre les dommages futurs.

Considérations régionales

Bien que le Brexit ait séparé le Royaume-Uni de l’UE en 2020, jusqu’à présent, la réglementation de la crypto-monnaie entre les deux a été similaire. Actuellement, il y a des indications que la réglementation britannique pourrait même devenir plus stricte que celle de l’Europe, ce dont toute organisation ayant des relations avec le Royaume-Uni devra être consciente. Par exemple, en 2022. soulignant un changement d’attitude du gouvernement à mesure que la crypto-monnaie se généralise.

Comment les sociétés de services financiers mettent-elles cela en œuvre ?

Suite à l’adoption de la nouvelle législation, les organisations de services financiers qui gèrent ou effectuent des transactions de crypto-monnaie supporteront une charge plus lourde pour le stockage des données et le respect des exigences des organismes de réglementation. Les équipes de conformité doivent être proactives et bien organisées afin de réagir aux changements et d’assurer les meilleures pratiques. Les équipes recherchent donc de plus en plus des solutions basées sur les données et hautement automatisées. Ils veulent réduire le risque d’erreur humaine et éviter au personnel informatique d’avoir à passer au crible un volume colossal de données.