Mise à jour n°30 de l'écosystème cryptographique (7 septembre 2022)

Cardano, Terra Classic et USD Coin.

Point de départ ou d’arrêt pour Bitcoin

Depuis la réunion de Jackson Hole le 26 août, Bitcoin se situe dans un canal de prix très serré entre 19 500 $ et 20 500 $. Statistiquement parlant, plus une consolidation serrée prend du temps, plus la cassure des prix a tendance à être violente.

Si l’indice boursier S&P 500 ouvre la semaine avec une perte, le canal horizontal de Bitcoin pourrait casser à la baisse avec un objectif de 17 500 $ à court terme.

Cependant, si le S&P ouvre en positif, le canal horizontal pourrait casser à la hausse et se diriger vers la résistance de 22 000 $, qui est la ligne de support du précédent canal haussier de Bitcoin. Bitcoin était précédemment tombé en panne de ce canal ascendant le jour de la réunion de Jackson Hole (voir le tableau ci-dessous).

Ligne de support de la chaîne montante précédente à 22 000 $.

Ce qui se passe à l’un ou l’autre des deux niveaux de prix (17 500 $ ou 22 000 $) déterminera probablement la prochaine tendance majeure de Bitcoin au cours des semaines, voire des mois à venir. Passer en dessous de 17 500 $ pourrait conduire à 12 000 $ – 13 000 $ et dépasser 22 000 $ pourrait conduire à 30 000 $.

Triple fond et triple dessus

Suite au crash de Jackson Hole, Bitcoin a rebondi de 19 500 $ trois fois de suite, ce qui constitue un triple fond. Les triples fonds sont souvent considérés comme un modèle de retournement haussier.

D’un autre côté, le canal horizontal en cours a également vu un triple sommet à 20 500 $. De même, les triples sommets sont considérés comme des formations d’inversion baissière.

Triple bottom et triple top sur le canal horizontal de Bitcoin.

En raison du canal horizontal actuel, tout le monde peut décider dans quelle direction Bitcoin pourrait casser.

Triangle descendant

Un point préoccupant concernant la consolidation plate de Bitcoin est le triangle descendant en cours de formation.

La vue du triangle descendant sur la tranche horaire de 2 heures.

il est plus probable que le triangle actuel s’effondre.

Compte tenu de cela, si le modèle de triangle descendant est surveillé en tandem avec le canal horizontal, il pourrait être utilisé pour identifier une éventuelle panne dans les jours à venir.

Bougie engloutissante baissière hebdomadaire

Bitcoin a enregistré une bougie engloutissante baissière la semaine du 15 août. Une bougie engloutissante baissière est une bougie rouge qui a un prix de clôture inférieur (c’est-à-dire un corps plus grand) que le prix d’ouverture de la bougie verte qui l’a précédée. Cela signifie que l’élan de la semaine précédente est entièrement perdu puisque les bougies engloutissantes baissières sont généralement considérées comme des bougies d’inversion baissière.

Graphique hebdomadaire des prix Bitcoin / Dollar américain avec la bougie engloutissante baissière.

Malheureusement, il n’y avait pas de bougie verte la semaine suivante pour diluer le mouvement de prix négatif et Bitcoin a clôturé la semaine du 22 août avec une autre grosse bougie rouge (voir le graphique ci-dessus).

Puis la semaine du 29 août, le prix du Bitcoin a tenté de remonter mais il a été rejeté à 20 500 $ trois fois de suite (le triple top sur le canal horizontal).

Niveau critique à surveiller pour le S&P 500

La façon dont l’indice boursier S&P 500 commence la semaine du mardi 6 septembre pourrait être très critique pour déterminer la prochaine direction immédiate de Bitcoin. L’indice S&P est tombé à un creux de 3 904 $ le jeudi 1er septembre et a rebondi à 4 020 $ vendredi avec les données positives sur l’emploi. Cependant, le rebond a été annulé plus tard dans la journée avec la fermeture par la Russie de l’approvisionnement en gaz de l’Europe.

Actuellement, l’indice forme un modèle à double fond. Si le creux de 3 904 $ est préservé à l’ouverture de la session de mardi, l’indice pourrait avoir un rallye de secours vers la région de 4 070 $, ce qui pourrait donner à Bitcoin l’autoroute pour marcher jusqu’à sa résistance de 22 000 $ (la ligne de support du canal ascendant).

Graphique des prix S&P 500 sur la période horaire.

Les rendements obligataires ont chuté

Un développement intéressant au cours de la baisse du marché de vendredi dernier a été que les rendements obligataires américains ont également été touchés. Les rendements obligataires et les actions/crypto-monnaies sont généralement des actifs inversement liés, car les obligations constituent une classe d’actifs averse au risque.

Cependant, il y a eu une demande d’obligations américaines suite à l’annonce de la Russie qui, à son tour, a fait chuter les rendements – en particulier le rendement des obligations à 2 ans  :

Graphique des rendements obligataires américains à 2 ans sur la période quotidienne.

Si le rendement des obligations américaines à 2 ans ne dépasse pas le sommet de 3,5 % à court terme, cela pourrait faciliter la montée de Bitcoin jusqu’à sa résistance de 22 000 $.

Domination du bitcoin

La dominance du Bitcoin est le rapport entre la capitalisation boursière du Bitcoin et la valeur marchande totale de la crypto-monnaie. Ainsi, une domination plus élevée signifie un Bitcoin plus fort et un marché des altcoins plus faible.

La domination du Bitcoin a récemment atteint un niveau de support très critique à 39 %. Ce niveau est le support du canal descendant du marché haussier de 2021 où la domination a rebondi trois fois au cours des 15 derniers mois (voir le graphique ci-dessous).

Tableau de dominance Bitcoin avec la ligne de support descendante et les trois rebonds sur la ligne.

Si la domination rebondit à nouveau sur le support, un grand mouvement pourrait être imminent pour Bitcoin.

Si une nouvelle tendance haussière commence au niveau 38%-39%, ce sera la quatrième fois que la domination se dirigera vers la résistance du canal à 49%. Chaque fois qu’un niveau de résistance est testé, plus il est susceptible de se casser. Historiquement parlant, la rupture d’une résistance à long terme pourrait potentiellement entraîner un mouvement de prix féroce.

Les mouvements les plus importants de la domination Bitcoin sont généralement enregistrés lors de grands rassemblements ou crashs Bitcoin. Ce modèle ajoute une confluence à notre observation précédente selon laquelle une ventilation des prix actuels du Bitcoin pourrait entraîner un mouvement violent jusqu’à 12 000 $ ou jusqu’à 30 000 $.

Le solde des mineurs d’Ethereum au plus haut depuis quatre ans

La fusion Ethereum est prévue pour le 15 septembre, déplaçant la blockchain Ethereum de son consensus actuel sur la preuve de travail à un consensus de validateur de preuve de participation.

En prévision de la fusion, les mineurs d’Ethereum ont ajouté à leurs positions Ether créant un nouveau sommet sur quatre ans (voir le graphique ci-dessous).

Il peut y avoir plusieurs raisons pour lesquelles les mineurs accumulent des ETH. La raison la plus probable est l’attente d’une flambée des prix, bien que la fusion puisse n’être qu’un autre événement «achetez la rumeur, vendez les nouvelles».

Un autre facteur pourrait être l’attente d’un hard fork après la fusion. La majorité des mineurs d’Ethereum seraient en faveur d’un hard fork pour maintenir en vie la chaîne actuelle de preuve de travail et continuer l’exploitation minière. Si un hard fork a lieu, les mineurs qui conservent leur ETH pourraient recevoir un airdrop du jeton fourchu qui pourrait les récompenser avec un capital supplémentaire.

De même, l’intérêt ouvert pour les options Ether a atteint un nouveau record historique en prévision de la fusion. L’intérêt ouvert indique le nombre total de contrats d’options en cours qui n’ont pas été réglés. Il est utilisé comme indicateur pour évaluer l’intérêt global pour un marché.

D’un autre côté, bien que les mineurs thésaurisent l’ETH, leurs revenus miniers sont proches d’un nouveau plus bas historique (encerclés en orange dans le graphique ci-dessous). La seule fois où il a été inférieur au chiffre actuel, c’était en janvier 2020 (cerclé de rouge).

Le solde élevé des mineurs sur quatre ans malgré des revenus de mineurs historiquement bas montre une conviction extrêmement forte des mineurs d’Ethereum alors qu’ils continuent d’augmenter leur solde d’ETH.

Hard fork de Cardano confirmé pour le 22 septembre

La fusion Ethereum est peut-être juste au coin de la rue, mais il en va de même pour le hard fork Vasil de Cardano.

Selon le développeur et opérateur Cardano Input Output Global (IOG), le hard fork de Cardano, Vasil, est prévu pour le réseau principal le 22 septembre.

Dans un récent fil Twitter, IOG a déclaré que Vasil sera « la mise à niveau la plus importante de Cardano à ce jour, apportant une capacité de réseau accrue et des transactions à moindre coût ».

Cardano était l’une des étoiles brillantes du marché haussier de 2021 où son jeton ADA natif a bondi de 2 000 % depuis le 1er janvier 2021 jusqu’à son sommet historique le 2 septembre 2021.

L’action des prix d’ADA est restée particulièrement faible depuis 2021 avec de petits rebonds tout au long de l’année entre les rallyes de secours de Bitcoin. Le prix est passé de 3,10 $ le 2 septembre 2021 à un minimum de 0,40 $ le 18 juin 2022.

De nombreuses crypto-monnaies majeures ont enregistré des rallyes éblouissants depuis le creux du marché du 18 juin, telles que Polygon, Uniswap et Aave, mais Cardano n’a pas emboîté le pas.

Polygon (MATIC) et Uniswap (UNI) ont bondi jusqu’à 200 % tandis que Aave (AAVE) a augmenté de 150 %. Dans l’intervalle, ADA ne pouvait que rebondir de 0,40 $ par jeton à un sommet de 0,55 $.

La fourche dure Vasil renversera-t-elle les marées cette fois? Compte tenu de l’appréhension qui domine actuellement les marchés de la cryptographie, il est plus probable que Cardano doive suivre les mouvements de Bitcoin parallèlement à la domination de Bitcoin.

Pourquoi Terra Classic pompe-t-il ?

Terra Classic (LUNC) a été sur une déchirure récemment. Le prix du jeton vient d’exploser de 0,000085 $ le 20 août à un sommet de 0,00045 $ le 6 septembre (+400 %).

Tableau des prix de Terra Classic (LUNC) avec son mouvement parabolique de plus de 400 %

Il ne semble pas y avoir une seule raison décisive pour ce mouvement de prix parabolique, bien que certains validateurs axés sur la communauté aient peut-être dépensé une partie de leurs bénéfices de validation pour graver des jetons LUNC.

Si LUNC fait une autre avancée vers le haut, 0,00070 $ pourrait être la résistance ultime car ce niveau a marqué le sommet du rebond le 14 mai juste après l’effondrement de Terra.

Vents contraires à la liquidité pour USD Coin

USD Coin (USDC), le deuxième plus grand stablecoin après Tether (USDT) risque de perdre une grande partie de sa liquidité car Binance convertira tous les soldes USDC de ses clients en son propre stablecoin, BUSD, et supprimera toutes les paires de trading USDC dès le 29 septembre.

Cette décision érige un obstacle important pour l’USDC et pourrait supprimer une grande partie de l’élan qu’il avait dans la course pour dépasser Tether (USDT) en tant que plus grand stablecoin du marché.

et chaque semaine, pour la dernière mise à jour de l’écosystème cryptographique de CEX.IO. rendez-vous à la Bourse pour vérifier les prix actuels, ou arrêtez-vous à l’Université CEX.IO, pour approfondir vos connaissances en cryptographie.