Le personnel de Revolut peut encaisser 20% des actions éligibles via le méga-tour de SoftBank
Le personnel vétéran de Revolut a la possibilité de vendre une partie de ses actions dans la société dans le cadre du tour de table de 800 millions de dollars de la néobanque britannique, a appris The Block.
Annoncée le 15 juillet, la collecte de fonds dirigée par SoftBank Vision Fund 2 et Tiger Global Management donne à Revolut une valorisation de 33 milliards de dollars, ce qui en fait la société fintech britannique la plus précieuse de l’histoire.
Le fondateur et PDG de Revolut, Nikolay Storonsky, possède désormais une fortune en papier d’environ 7,1 milliards de dollars, selon les rapports. Mais c’est aussi une aubaine pour ses 2 200 salariés, qui ont été informés le 16 juillet qu’ils auront la possibilité de vendre 20 % de leurs parts dans la startup, sous certaines conditions.
Seuls les salariés détenant des actions ordinaires, des options sur actions acquises et des « actions de croissance » acquises pourront bénéficier de l’opportunité. Ils doivent également avoir travaillé chez Revolut pendant au moins 18 mois et avoir commencé avant le 1er février 2020. Les personnes éligibles pour encaisser leurs avoirs ont jusqu’au 20 juillet pour le faire.
Les ventes auront lieu au prix de 609,775 $ par action, soit environ cinq fois ce qu’elles valaient sur papier avant la levée de fonds. La valeur globale de la société a été multipliée par six depuis qu’elle a levé 580 millions de dollars lors de deux tours de la série D en février et juillet de l’année dernière pour une valorisation de 5,5 milliards de dollars. La légère différence de soulèvement est due aux effets de dilution.
Ajuster le plan de partage
En février, Revolut a déployé un nouveau programme d’actions de croissance qui est devenu la structure de bonus de facto pour le personnel basé au Royaume-Uni, en Irlande, en France, au Portugal et en Suède. Le programme a été conçu pour réduire l’impôt à payer sur les options des employés s’ils ont la possibilité de les vendre.
À l’époque, The Block a rapporté que le personnel avait exprimé des inquiétudes au sujet de la nouvelle structure en raison de frais initiaux de 1,95 £ et d’un «taux limite» – le prix auquel les actions de croissance pouvaient être converties en actions normales – de 91 £ ( environ 126) par action. Ce taux minimal était le même prix payé par action par les investisseurs de la série D de Revolut.
Pour profiter de leurs options sur actions, Revolut devait offrir une opportunité de sortie à un prix suffisamment supérieur à 5,5 milliards de dollars pour que le paiement couvre également le coût initial d’achat des actions de croissance et de l’impôt sur les gains en capital.
Il reste à voir si une augmentation de 5x convient ou non, mais c’est sûrement un prix aussi élevé que les actionnaires auraient pu l’espérer.
Devenir une super application
Lancé en 2015 en tant qu’entreprise d’applications et de cartes offrant aux voyageurs des taux de change bon marché, Revolut est depuis devenu une « super-application ».
« Les investissements de SoftBank et Tiger Global sont une approbation de notre mission de créer une super-application financière mondiale qui permet aux clients de gérer tous leurs besoins financiers via une plate-forme unique », a déclaré Storonsky dans un communiqué.
La startup propose désormais à ses plus de 15 millions de clients des comptes courants, des produits d’assurance, des investissements en actions et une suite d’outils de crypto trading.
Il n’est pas offert ou destiné à être utilisé comme conseil juridique, fiscal, d’investissement, financier ou autre.
