Clearstream, DekaBank et DZ Bank émettent des obligations tokenisées sur DLT lors des essais de la BCE

Clearstream, DekaBank et DZ Bank ont ​​émis conjointement deux obligations tokenisées de 5 millions d'euros en utilisant la technologie du registre distribué (DLT). Les émissions ont eu lieu dans le cadre des essais de la BCE visant à explorer le potentiel de la DLT pour le règlement des transactions de gros en monnaie de banque centrale.

Les processus s'exécutent entièrement sur la DLT D7 de Deutsche Börse. Cela comprend à la fois la transaction du titre lui-même et le transfert de fonds à l'aide de la monnaie numérique de la banque centrale - de l'émission à la gestion complète du cycle de vie en passant par la distribution et le règlement. DekaBank a agi en tant qu'émetteur, DZ Bank en tant qu'investisseur - avec des rôles inversés dans le deuxième cas. Clearstream a agi en tant qu'opérateur de marché DLT, fournissant l'infrastructure technique avec sa plateforme de titres numériques D7 développée en partenariat stratégique avec Google Cloud. En connectant D7 à la solution de déclenchement de la Bundesbank, le règlement des obligations est reflété de manière transparente dans le système de paiement européen TARGET2. Ces transactions constituent les premières émissions de titres de qualité institutionnelle en Allemagne sur DLT utilisant de la monnaie numérique de banque centrale de gros. L'émission de titres sur DLT augmente la transparence et l'automatisation, ce qui réduit le besoin d'intervention manuelle. En outre, l'utilisation de la monnaie de banque centrale offre une sécurité, une liquidité et un alignement de la politique monétaire renforcés pour les émetteurs et les investisseurs. « Le cas d’utilisation impressionne par la simplicité d’émission d’un titre avec la technologie DLT tout en bénéficiant des avantages de la Trigger Solution. La livraison contre paiement de la Trigger Solution montre comment les processus d’émission et de règlement des blockchains privées et des CBDC de gros interagiront à l’avenir. En tant qu’émetteurs, les banques bénéficient de la rapidité, de l’évolutivité et de la sécurité de la nouvelle technologie », a déclaré Silvio Lenk, responsable de la trésorerie chez DekaBank. « Pour exploiter le potentiel des actifs numériques, il faut prendre en compte l’ensemble du cycle de vie, de l’émission à l’échéance en passant par le règlement DVP, y compris l’utilisation de la monnaie de la banque centrale. En participant aux essais de la BCE avec des partenaires solides comme le groupe Deutsche Börse et DekaBank, nous sommes ravis d’obtenir des informations précieuses sur notre chemin vers une plus grande efficacité », a souligné le Dr Holger Meffert, responsable des services de titres et de la conservation numérique chez DZ Bank. Jens Hachmeister, responsable des services aux émetteurs et des nouveaux marchés numériques chez Clearstream, a déclaré : « Avec la plateforme numérique post-négociation de nouvelle génération D7, Clearstream vise à numériser l'ensemble de la chaîne de valeur post-négociation. Avec notre nouvelle DLT D7, lancée pour les essais de la BCE, nous fournissons un traitement transparent des actifs numériques et des liquidités de haute qualité sur la chaîne, ce qui constitue une étape importante dans le développement d'un paysage numérique des valeurs mobilières européennes. Cette transaction représente une étape importante pour la création de marchés de capitaux numériques stables en Allemagne et en Europe, démontrant la puissance des solutions numériques pour améliorer la sécurité, la liquidité et l'efficacité. » Les essais de la BCE se déroulent dans un environnement productif, en utilisant de la monnaie réelle de banque centrale. La période d'essai est fixée de mai à novembre 2024.