La DTCC dirige un projet pilote de tokenisation de fonds

En tant qu'infrastructure des marchés financiers (IMF) de confiance et partenaire des acteurs des marchés financiers depuis plus de 50 ans, DTCC est bien placé pour soutenir l'exploration continue du secteur des actifs numériques et leur application dans les services financiers.

Dans le cadre de cette exploration, DTCC a développé un nouveau pilote, Smart NAV, qui exploite les capacités d'actifs numériques de DTCC, ainsi que Chainlink, une plate-forme technologique de pointe pour l'interopérabilité entre les chaînes et l'abstraction de la blockchain.
Aperçu
En reconnaissance de l'attention croissante du secteur sur la tokenisation des fonds communs de placement, la DTCC a identifié une opportunité de données sur les prix et les taux en chaîne qui peuvent servir de catalyseur clé pour l'exploration de nouvelles initiatives. Adopter une approche « indépendante de la chaîne » (c'est-à-dire la capacité de diffuser les données NAV sur (pratiquement) n'importe quelle blockchain) serait essentielle pour permettre à d'autres cas d'utilisation de s'appuyer sur les fondations de Smart NAV.
Le projet pilote Smart NAV a été conçu pour explorer une extension d'un service DTCC, Mutual Fund Profile Service I (MFPS I), la norme de l'industrie pour la transmission des données « Prix et taux » (appelées « données NAV »). DTCC, avec 10 acteurs du marché et Chainlink, ont travaillé ensemble pour évaluer la faisabilité et la valeur industrielle de la fourniture d'une solution de diffusion des prix et des tarifs basée sur le DLT qui peut offrir de nouveaux avantages et soutenir l'expérimentation dans le domaine de la gestion d'actifs.
Points clés à retenir
Le projet pilote a révélé qu'en fournissant des données structurées en chaîne et en créant des rôles et des processus standard, les données fondamentales pourraient être intégrées dans une multitude de cas d'utilisation en chaîne, tels que les fonds tokenisés et les contrats intelligents « de consommation en masse », qui sont des contrats qui détiennent données pour plusieurs fonds. Cette capacité peut prendre en charge l’exploration future du secteur et peut également alimenter de nombreux cas d’utilisation en aval, tels que les applications de portefeuille de courtage. Les avantages supplémentaires incluent une diffusion de données en temps réel plus automatisée et un accès intégré aux données historiques.
La voie à suivre
Dans sa forme la plus simple, Smart NAV vise à fournir la capacité de rendre disponibles des données fiables et vérifiables sur (pratiquement n'importe quel) réseau(s) blockchain pour prendre en charge l'utilisation de ces données dans les flux de travail commerciaux. DTCC a servi de fournisseur ou de source de ces données, ainsi que de gouverneur de la solution en chaîne qui stocke ces données, tandis que le CCIP de Chainlink a servi de couche d'interopérabilité. La capacité de base explorée est applicable à des cas d’utilisation infinis qui pourraient à terme alimenter des processus opérationnels plus rationalisés et plus efficaces.
Sur la base de ces résultats, nous voyons une opportunité d'élargir potentiellement la portée du projet pilote pour explorer comment la capacité technique exploitée dans le pilote pourrait alimenter un plus large éventail de cas d'utilisation au-delà de la diffusion de données sur les prix et les tarifs et sur un plus grand nombre de blockchains. .